Homes Collection

Дефолтная недвижимость: удача или ловушка?

Причиной того, что спрос на рынке зарубежной недвижимости упал, стал мировой финансовый кризис, который также спровоцировал то, что появилась очень дешевая недвижимость– объекты, продающихся за бесценок для покрытия ипотечных долгов. Падение цен с одной стороны сулит заманчивые возможности для инвестора. С другой – чреват рисками, которые зачастую обесценивают любые возможности.

 

Кто в игре

«Дефолтная недвижимость» – отнюдь не новая категория объектов на рынке, появившаяся исключительно во время кризиса. Этот сегмент рынка существует столько же, сколько сам рынок жилищного кредитования: всегда находятся люди, не способные расплатиться по кредитам и вынужденные выставить свои квартиры на продажу. Но кризис заметно увеличил долю таких объектов. И хотя объекты подобного рода присутствуют практически во всех странах, ощутивших на себе влияние кризиса, наиболее крупный «дефолтный рынок» образовался в США и Испании.

Дело в том, что в докризисную эпоху рынок недвижимости США и Испании держался, в основном, за счет хорошо развитой ипотеки. В обеих странах кредиты выдавались банками на льготных условиях, под гарантии будущих доходов клиентов. Сформировался целый класс заемщиков категории subprime – то есть, с высокой степенью риска. После начала кризиса ипотека свернулась, как перестоявшее молоко, а цены на недвижимость стали падать. Банки, дабы сохранить финансовую устойчивость, стали поспешно повышать ставки, в том числе по уже выданным кредитам (большая их часть и в США и в Испании выдавалась под плавающий процент, предполагающий возможность увеличения ставки в течение срока кредитования). На фоне ухудшения общеэкономической ситуации это привело к массовым дефолтам ипотечных заемщиков категории sub-prime. В итоге, помимо того, что недвижимость в США и Испании в целом просела в цене, на рынок оказались выброшенными огромные объемы жилья банковских должников, которое распродается совсем за бесценок.

 

Масштаб бедствия

По данным риэлторов, скидка на «дефолтную» недвижимость часто достигает 40–50%, а то и больше. «Например, прошлой осенью появилось объявление о продаже дома в Майами за 1$. Сумма, конечно, символическая. Он подразумевала под собой переоформление ипотечного кредита на платежеспособного покупателя, так как прежний владелец не смог платить дальше по кредиту и во избежание штрафов выставил заложенный банку дом на продажу», – приводит пример руководитель отдела курортной недвижимости компании «Новое Качество» Елена Некрытова.

По словам управляющего директора компании Lowell Finance Кирилла Долгинского, сегмент дефолтной недвижимости в США продолжает увеличиваться ежемесячно: «За неполные 11 месяцев в США более 2,9 млн объектов недвижимости оказались дефолтными. Число действительно большое, статистически каждый 84 дом в стране – дефолтный. В среднем такие объекты стоят от $150 тыс. до $350 тыс., однако большую долю предложений занимают также объекты стоимостью менее $150 тыс. Есть и элитные объекты, но их значительно меньше».

В Испании сегодня в собственности различных банков находятся тысячи объектов, перешедших к ним от обанкротившихся должников. Большая часть из них не заинтересует россиян в силу удаленности от моря, отсутствия вида и т. д. Однако многие объекты могут быть интересны, в частности, те, которые находятся на побережье.

Иногда под дефолтной подразумевают недвижимость, владельцы которой спешат с ней расстаться на волне кризисных умонастроений, то есть не по необходимости, а, скорее, из страха перед будущими проблемами. В некоторых странах – таких, как Турция или Кипр – были отмечены серии панических распродаж с дисконтом. Так, в Турции, в районе Фетхие, на продажу почти одновременно были выставлены около 2,5 тыс. объектов из 6,5 тыс, которыми владеют британцы.

Причина паники в том, что многие из этих домов были куплены в кредит, и их владельцы начали испытывать трудности с платежами. К тому же иностранные владельцы испугались спада туристических потоков, которые обеспечивали им рентный доход. Чтобы объекты не простаивали, владельцы предлагали их с аппетитными скидками.

 

Поэтапный дефолт

Существуют различные варианты приобретения дефолтной недвижимости – в зависимости от того, на каком этапе находится объект. Первый вариант – сделки типа short sale, когда объект еще формально принадлежит заемщику, но на него уже предъявлены претензии банка. Второй – сделки foreclosure, когда объект уже находится в собственности банка, и он пытается его реализовать. Третий – продажа с аукциона. Как можно догадаться, до нее доходят те объекты, которые не нашли себе владельца ни на одном из предыдущих этапов.

Схемы продажи на каждом из этапов схожи, различаясь некоторыми деталями.

Сделки short sale, как правило, достаточно привлекательны по цене, так как здесь на объект уже предъявлены требования банка. Поэтому все финансовые вопросы в этом случае решает банк, для которого основная задача – возврат оставшейся части кредита. Но у подобных предложений, по словам Кирилла Долгинского, есть и отрицательные стороны: совершение сделки может затянуться на несколько месяцев, так как банк принимает предложения от всех потенциальных покупателей и выбирает наиболее выгодное для себя. Также в некоторых штатах США у заемщика существует право приоритетного обратного выкупа: в этом случае владелец может погасить свою задолженность перед банком и вернуть свою собственность. «Стоит также иметь в виду, что большое количество подобных сделок совершается без привлечения ипотечного кредитования, т.е. полностью за счет покупателя, и часто такая недвижимость нуждается в ремонте», – добавляет Кирилл Долгинский.

Foreclosure объекты – те, которые уже перешли в собственность банка. Это самая большая категория «дефолтной недвижимости». Она поступают в продажу по еще более низкой цене. Объекты могут быть самые разнообразные, и порой действительно качественное и интересное жилье продается по привлекательным ценам.

Аукционные объекты – это объекты, которые не удалось продать на предыдущих стадиях, и они попадают на аукцион. «В данном случае цена будет самой привлекательной, так как банк уже не надеется вернуть свои средства полностью. Теперь для него главное – продать объект хотя бы за какую-то сумму», – объясняет Кирилл Долгинский. По мнению президента компании Gordon Rock Станислава Зингеля, именно этот этап наиболее интересен для инвестора: «Конечно, большая часть продающихся объектов – это неликвид. Но можно найти действительно достойные варианты фактически за бесценок».

На всех этапах реализации дефолтного объекта у покупателя есть возможность торговаться и сбивать цену еще ниже назначенной. «Стоит также знать, что в некоторых случаях на аукционе присутствует представитель банка, который повышает ставки на недвижимость до уровня основного долга банку», – предупреждает Кирилл Долгинский. Имейте в виду, что при foreclosure невозможен устный торг, так как предложение покупателя направляется банку в письменной форме, и если банк это предложение принимает, вы должны будете закрыть сделку на данных условиях.

Большая часть информации о дефолтных объектах находится в открытом доступе, например, на сайтах банков, владеющих такими объектами. Есть и специализированные сетевые ресурсы, посвященные дефолтной недвижимости.

Кроме того, такая информация есть у всех крупных агентств недвижимости: многие из них занимаются работой с подобными объектами. Есть даже те, кто специализируется именно на дефолтном рынке. Правда, объем и доступность информации о дефолтных объектах не обещают «легкой охоты».

Так что при желании войти на этот рынок можно без особых ухищрений. Другой вопрос – насколько целесообразно доставать кошелек, узнав о таких скидках?

 

Риск против возможностей

Вопрос о выгодах игры на дефолтном рынке – неоднозначный. Мнения экспертов на этот счет расходятся еще больше, чем прогнозы относительно будущего, ожидающего рынки недвижимости. «Дефолтная недвижимость имеет свои преимущества. Кроме того, что вы покупаете объект по сильно заниженной цене, на вас еще в отдельных случаях переписывается ипотечный кредит предыдущего владельца. Сейчас многие европейские банки ужесточили требования к получению кредитов, особенно для иностранцев. Поэтому переписать на себя кредит предыдущего владельца может быть весьма выгодно», – считает руководитель отдела зарубежной недвижимости компании «Столичное Агентство Недвижимости» Алексей Пешков.

Станислав Зингель также утверждает, что этот рынок сейчас предоставляет очень интересные возможности для инвестора. В качестве примера он приводит покупку виллы в Майами. Вилла, изначальная стоимость которой была $2,5 млн., была продана за $800 тыс. – владелец спешил с продажей, чтобы рассчитаться с долгами. В итоге сейчас новый собственник выставил ее на продажу за $1,4 млн., и уже есть покупатели. «Во всех случаях такого рода недвижимости покупали не для собственного пользования. Это были точно просчитанные инвестиционные сделки», – поясняет Станислав Зингель.

В противовес этому Игорь Индриксонс руководитель департамента инвестиций в зарубежную недвижимость компании IntermarkSavills считает, что игра на дефолтном рынке ничем не отличается от покупки лотерейного билета: «Да, когда вы участвуете в лотерее, у вас тоже есть шанс выиграть неплохой куш. Но шансов проиграть гораздо больше. Так и здесь. Дефолтная недвижимость – это недвижимость, которая никому не нужна. По сути, инвестор, выходя на этот рынок, должен перерыть кучу мусора, чтобы найти одну жемчужину.

Совершить такой выбор на расстоянии нереально. Недостаточно приехать в страну и посмотреть объект на месте: человек должен много лет жить в этой стране, знать изнутри всю «кухню» местного рынка, знать все особенности каждого района. В Лондоне есть агентства, которые специализируются на работе с дефолтной недвижимостью, но даже они работают не по всему городу, а только в конкретном районе».

Все эксперты сходятся во мнении, что инвестиции в дефолтную недвижимости – одни из самых рискованных. И большая часть рисков сводится к правильному выбору объекта – то есть, к покупке той квартиры или виллы, которая в дальнейшем сохранит ликвидность и будет расти в цене.

 

Как поймать удачу

Игорь Индриксонс советует искать даже не агентство, а конкретного человека – того, кто занимается недвижимостью в конкретном районе не первый год. Станислав Зингель настраивает будущих покупателей на более оптимистичный лад. «Компания, которая плотно работает на этом рынке, ищет в первую очередь ликвидные объекты. Есть специальные методики, позволяющие вычислить будущую ликвидность. Речь идет об экспертизе объекта, изучении его истории. Кроме того, проверяются соседние районы: выясняется, сколько дефолтных домов в этой местности, какие планы развития предусмотрены – открытие школ, строительство новых дорог и т. д. Проанализировав эти и другие компоненты, можно понять, насколько данный объект будет ликвиден. И только тогда объект можно рекомендовать клиенту», – рассказывает он.

По данным Кирилла Долгинского, в США за 11 последних месяцев из 2,9 млн единиц недвижимости, находящейся в залоге у банков, было продано всего 560 тыс. объектов. Остальные до сих пор остаются невостребованными. «Безусловно, появляются очень интересные предложения. Есть яркие примеры, как покупатель из России за $2 млн приобретает у банка дом поблизости от Майами первоначальной стоимостью в $3,6 млн. Или апартаменты в престижном кондоминиуме на первой линии в Майами стоимостью в $980 тыс. покупаются за $550 тыс. Но в большинстве своем дефолтные объекты не представляют интереса для иностранных покупателей. Эти дома часто требуют капитального ремонта и значительных затрат и расположены они в местах, малоинтересных для иностранцев», – рассказывает Кирилл Долгинский.

«В любом агентстве, занимающимся испанской недвижимостью, сейчас есть дефолтные объекты – говорит директор Департамента зарубежной недвижимости корпорации «Адвекс.Недвижимость» Марина Васильева. – Другое дело, что появляются агентства, специализирующиеся только на продаже «дефолтной недвижимости» и позиционирующие данную покупку как наиболее выгодную. Это далеко не всегда так. Можно купить гораздо более ликвидный объект в Испании по не менее выгодной цене, не прибегая к услугам распродажи от банка. Немало владельцев, испытывающих финансовые затруднения или нуждающихся в средствах на другие цели, предлагают заманчивый дисконт».

В целом, сейчас на рынке что в США, что в Испании, что в других странах достаточно много предложений со скидками, на выгодных условиях для покупателей. Так что удачную покупку «для себя» можно совершить, и не «ныряя» в дефолтный рынок. Если же у вас исключительно инвестиционный интерес – то стоит вооружиться старой поговоркой в новой формулировке: «Семь раз отмерь и только потом доставай кошелек».

 

Мнение Эксперта

Андриус Сепкаускас, генеральный директор агентства Inversiones Valdas S.L.: Говорить о дефолтной недвижимости в Испании можно в трех случаях. Первую группу залоговой недвижимости, которая находится в портфелях банков, составляют неликвидные дома и апартаменты в новостройках. Проблемы у застройщиков сейчас сплошь и рядом. Причем мы говорим не о мелких строительных компаниях, а о вполне успешных в прошлом девелоперах. Эти компании в последние 10 лет привыкли строить быстро и много, руководствуясь тенденциями рынка. Спрос был велик, цены на недвижимость стабильно росли, и строители, не успев закончить один комплекс, покупали другой земельный участок и начинали новый проект. В Испании кредиты застройщикам выдаются в виде проектного финансирования сроком на 2–3 года. И сейчас сложилась ситуация, когда продажи остановились, банки забили тревогу и требуют у застройщиков расплатиться с кредитами. У многих строительных компаний ситуация действительно критическая: кредитов под новые проекты банки не дают, покупателей на готовые объекты тоже нет. Ведь многие клиенты рассматривали возможность покупки новых объектов в ипотеку, но теперь, когда объекты построены, получить ипотеку не так-то просто. Застройщикам остается только одно – распродавать построенное жилье по низким ценам или отдавать в залог банку.

Я уверен, что продать можно любую недвижимость, даже сейчас. Основной критерий – соотношение цена–качество. Некоторые же застройщики пытаются продать объекты, расположенные в десятке километров от моря, по цене недвижимости на первой линии.

Трудности с ипотекой есть и у испанцев. Но в этом случае речь идет скорее не о курортной недвижимости, а о жилых объектах в небольших городах. Потеря работы или сокращение заработной платы сделали невозможными выплаты по ипотеке. Люди вынуждены продавать жилье и переезжать.

Третья группа – это недвижимость, которой владели англичане на курортах Испании. Распространенная практика, когда английские пенсионеры переезжали жить в Испанию, покупая квартиру себе и вторую-третью под сдачу в аренду, превратилась в настоящую проблему для банков. Во многом невозможность выплат по ипотечным кредитам связана с резким падением курса фунта по отношению к евро. Раньше британцы, имея пенсию в размере 1000 фунтов, могли спокойно жить в Испании в собственной квартире на 1800 евро и гасить ипотеку, сдавая в аренду «запасное» жилье. Сейчас английская пенсия «весит» 1100 евро, а это уже существенная разница.

Разговоры о том, что банки продают недвижимость по бросовым ценам, сильно преувеличены. Что происходит на самом деле? Более года назад проблема с ипотечными квартирами и домами встала для банков настолько остро, что они стали создавать собственные риэлторские подразделения и продавать дефолтные объекты напрямую. Ликвидные объекты, по которым большая часть кредита уже выплачена, на рынок не попадают. Они очень быстро расходятся «по своим». Типичный объект, который лежит в базе данных банка и не продается – это одно- или двуспальные апартаменты, в значительном отдалении от моря, по цене, на 8–10% превышающей их реальную стоимость на сегодняшний день. Дело в том, что стоимость объекта формируется следующим образом: к оставшейся части непогашенного кредита банки прибавляют все просроченные проценты (причем штрафные проценты рассчитываются по ставке 25% годовых, а вовсе не по Euribor+0,5–1%), все судебные издержки, налоги и нотариальные пошлины, связанные с переоформлением недвижимости. Эта сумма зачастую добавляет 35–40% к сумме невыплаченного кредита. Вот и получается, что у банков недвижимость ничуть не дешевле, чем на рынке, если не наоборот.

Испанские банки по-прежнему выдают россиянам ипотеку, но требования ужесточились. Теперь заявитель в обязательном должен представить справку по форме 2НДФЛ (для наемных сотрудников) или декларацию о доходах (для предпринимателей). Никакие другие подтверждения дохода или существующих активов банками в расчет не принимаются. Если выплата по запрашиваемому кредиту не превышает 40% от вашего ежемесячного дохода, то с большой вероятностью кредит вы получите. Время рассмотрения документов по кредиту не увеличилось и составляет 2–4 недели. Если раньше можно было рассчитывать на ипотеку в размере 70 и даже 80% от стоимости недвижимости, то теперь он составит не более 50%.

Правда, я слышал, что для объектов из своей базы данных банки иногда нарушают это правило и увеличивают размер ипотечного кредита до 80%. Но здесь важно помнить, что такие условия возможны только для неликвидных объектов, которые банки уже отчаялись продать.

Комментарии

GuestTT
Some individuals who are on the coursing for artist Replica watches adeptness contemplate a replica. If you are fatigued appear the attending of a watch with a ample bulk tag, accomplished your budget, you adeptness wish to get a replica of that watch. You should not access a affected watch due to the actuality they are adjoin the law and getting awash by humans who are aggravating to canyon it off as the absolute deal. A legalized replica is a watch that looks absolutely like a watch that costs added money, but doesn't accept the big-ticket logo. There isn't annihilation abandoned about a replica artist watch as continued as you and the Tag Heuer Replica Watches accomplish aren't aggravating to ambush anyone.
Имя Цитировать
Guest
Chinastars has been engaged in the R&D and production of Reflective tape and Reflective vest for over decade years and is now the largest manufacturer of reflective material and high visibility clothing in China. Reflective material we have reflective fabric, fire resistant reflective tape, heat transfer film, reflective ribbon and yarn etc. We also manufacture safety vest, hi vis jackets, sportswear and uniforms where our reflective material are widely applied. See more on chinareflective Safety vest
Имя Цитировать
lixiang
2017.8.1chenlixiangnfl jerseysvans storechristian louboutin shoesmichael korsburberry outletlebron 13 shoesralph laurennike air jordan shoeslouboutin femmenew balance shoesmichael kors bagskobe shoeslongchamp outlet storefitflops sandalsuggs classic bootschristian louboutin outletugg ukadidas nmd runneroakley sunglassespandora ringscheap ugg bootschelsea jerseyrolex online storemichael kors outlet onlinemichael kors outletlouis vuitton handbagsmichael kors handbagscoach factory outletcheap jordansyeezy boost 350coach outletray ban onlineoakley sunglasses wholesalechristian louboutin shoesray banscoach factory outlet onlinecoach outlet online saleadidas yeezy boost 350oakley sunglasseschristian louboutin outletnorth face jacketscoach outletyeezy boost 350 kaufenralph lauren soldesnhl jerseysnike air max ukkate spade outletmichael kors outlet onlinecolumbia sportswearnike cortezugg salemichael kors bagsmichael kors geldbeutelnfl jerseys wholesalepolo ralph lauren outletoakley sunglasses outletcolumbia outletcheap oakley sunglassesroshe run shoesuggs slippersmichael kors handbagsmichael kors handtaschenoakley sunglasses canadacheap jerseysmichael kors handbagsugg slipperscoach pursesugg boots clearancechristian louboutin ukkate spade outletoakley sunglasses wholesalecoach factory outletnfl jerseys wholesalesac longchampnike blazer sneakersmichael kors outlet online salekate spade outlet onlinetory burch outletmcm bagstrue religion outletcoach outlet store online clearanceshermes beltralph lauren t shirtnike air max shoesnike huarachemanolo blahnikralph lauren polotory burch ukreebok outlettory burch handbagsmanchester united jerseyadidas trainers shoescanada goose pas cherjordan shoesadidas yeezy boost 350 v2michael kors outlet clearancenike air max 2016moncler jacketsnike roshechaussures christian louboutinnike factory outletadidas trainersmichael kors outlet onlinemoncler outlethockey jerseysmichael kors outletray ban sunglasses cheaptommy hilfigernew balance sneakerscoach factory outletuggs outletkd 10 shoeshermes handbagsjordan shoescoach pursesmbt shoesmichael kors handbagsretro jordansugg outlet onlinenike air max 20172017.8.1chenlixiang
Имя Цитировать
chanyuan
jianbin0205
a goose outlet ferragamo shoes coach factory outlet nike shoes uk polo outlet factory storeugg outlet online nfl jerseys tory burch outlet stores salomon outlet futbol baratas mac outletmichael kors outlet clearance air force 1 shoes canada goose outlet store mcm backpacks canada goose outlet oakley sunglasses oakley sunglasses fitflops shoes ralph lauren outlet ysl outlet toms sko ray ban sunglasses coach outlet store online clearances mulberry outlet逗号mulberry handbags outlet nike roshe thomas sabo charms christian louboutin uk oakley sunglasses swarovski outlet ugg outlet ralph lauren ugg boots clearance ecco sale shoes michael kors outlet pandora jewelry cheap jordans oakley sunglasses wholesale vans outlet coach factory outlet michael kors outlet online true religion jeans cheap jerseys wholesale mulberry handbags sale true religion outlet store polo outlet stores supreme clothing nike air huarache moncler outlet online thomas sabo polo ralph laurenchristian louboutin shoes ferragamo shoes sale canada goose jackets coach outlet store onlinemichael kors outlet online kobe bryants shoes herve leger dresses swarovski crystal ugg boots clearance uggs outlet longchamp pas cher coach outlet coach outlet online air max shoes ray ban sunglasses kate spade sale pandora charms coach factory outlet michael kors outlet tory burch outlet christian louboutin shoes michael kors outlet online cheap snapbacks adidas shoes canada goose outlet canada goose jackets polo ralph lauren air max 90 soccer cleats camisetas futbo
Имя Цитировать
lee123
Exercise beats solo is actually nike air max 90 the nike roshe run onlyway Michael Kors Diaper Bag Sale for nike basketball shoes the air max 95 air jordan shoes conditioning cheap basketball jerseys actually nike shoes getyour nike store life manageable mens nike air max a certain Yeezy Boost 350 For Sale number, jordans for girls But your under armour discount company nike free more approximately moncler jacket women's indulging compared beats by dre sale to moncler jacket mens sale pull-ups, nike air max 95 Therefore moncler uk have cheap beats by dr dre thee moncler discount to moncler sale womens go jordan 5 on the way jordan 13 to Yeezy Boost massages. Satisfaction christian louboutin health moncler bomber jacket day adidas yeezy club jordan 6 has nike roshe an Armcandy cheap beats by dr dre caution: nike roshe run A moncler vest five pronged nike free run invasion jordan 11 online wow nike clearance wings air max 90 usually nike air max composed beats by dre of nike free 5.0 great detox, under armour sale Fruit beats by dre sale flesh cheap under armour p nike free 5.0 scrub, Robotic work, jordans for women Lymphatic jordan 6 system waterflow cheap nike air max and water under armour outlet discharge nike boots together nike store with womens nike air max seaweed goggles. Crikey,

To beats by dre cheap take over Adidas Yeezy Boost 350 alternative custom jerseys using consciousness nike roshe and as nike air max 2017 a moncler jacket result nike free run recognition within moncler women to nike free 5.0 have moncler to cheap jordan shoes have event, louboutin outlet You'll nike roshe want beats headphones cheap to mont blanc pens tell your mont blanc fountain pen clients an account. air max Our nike cleats Primal nike factory store tool nike clearance is nike basketball shoes supposed nike huarache to mont blanc pierce nike free 5.0 reverberation fence, beats headphones on sale The nike store main nike free Primal jordans for sale report may cheap moncler be moncler outlet used cheap beats headphones to air max join nike factory store your prey jordan 11 clientele over a cheap moncler jackets primal mont blanc pens online value. jordan shoes Levels nike basketball shoes are air max ones Yeezy Shoes primary approach attaching air max 95 as the birth jordans for cheap of jordan 11 individual. 
Имя Цитировать
Guest
Coach Outlet Store Online is one of the best fashion bags in the world. Coach Outlet Online is known for its best quality bags that are usually used by actresses and also rich people. If you are a person who cares about fashion, I think that you should buy a Coach Factory Outlet Online. If you want to buy this awesome bag, you should find a Coach Outlet Online Store in our online store. Antonio Brown Color Rush Jerseycan often be found here for pennies on the dollar. For sports fans out there nothing is better than watching a game and wearing your favorite Detroit Red Wings Standings. Many of the special throwback or Pittsburgh Penguins Standings cost way too much money for each one. Often times we have may players we love so getting all their Chicago Blackhawks Standings would cost way too much money. Many of the popular Cheap NBA Basketball Jerseys sell out quickly. Cheap NHL Jerseys could be truly expensive, most especially if they are authentic and come from real sports stars. Nonetheless if you are opting for affordable ones then there are Wholesale NFL Jerseys then there are actually then you can actually buy some that are good quality. Still you can purchase Cheap Authentic Nfl Jerseys which are in reasonable rates if you try to search for it. You can look around the house or ask permission to roam their closets and you may find one or two Cheap Nfl Nike Elite Jerseys. Well, this could be a nice way for you to get Salute To Service Jersey for free. Also you can purchase Nba Quiz Playbuzz located at salvation army shops which sells Chicago Bears Bleacher Report at dropout price. Maglie Calcio A Poco Prezzo,Maillot Pas Cher Foot,Camisetas De Futbol Comprar,Camisetas De Futbol Baratas
Имя Цитировать
chenyingying
Имя Цитировать
Guest
michael kors outletgiuseppe zanotti outletcheap nfl jerseyscanada goose outletmichael kors outletlacoste outletcanada goose jacketsmichael kors outletconversenorth face jacketsmichael kors outletpandora charmspandora charmscanada goose outletugg bootscoach outletmlb jerseys wholesalecoach outletcoach outletchristian louboutin outletchristian louboutin boutiquepolo ralph laurenlongchamp outletmichael kors outletadidas yeezycoach outletugg boots clearanceyeezy boostcoach factory outletmcm handbagspandora charmsugg outletugg outletcanada goose outlettrue religion outletugg outletralph lauren shirtstory burch outletchristian louboutin outletchristian louboutin outletcheap jordanscoach outletfitflops sale clearancepolo ralph laurennfl jerseys wholesalecoach outletred bottom shoespuma outletcanada goose jacketstrue religion jeanskate spade outletmichael kors outletscarpe mbttrue religion jeansmoncler outletpandora charmspandora outletcoach outletnike outletralph lauren sale clearancechristian louboutin outletray ban sunglassespolo ralph laurenmichael kors handbagschristian louboutin outletralph lauren polo shirtsnike kyrie 3adidas nmdcoach outletmoncler jacketstrue religion jeansmichael kors taschenchristian louboutin outletprada outletkate spade outlettrue religion outletpolo outletmont blanc penscanada goose outletpandora outletuggs canadamichael kors handbagspolo outletoakley sunglassescanada goose jacketstrue religion outletoakley sunglasseschristian louboutin outletcheap mlb jerseysugg boots clearancecheap ugg bootsmichael kors outletpolo shirtscoach outlet onlinekate spade outletoakley sunglassespandora charms sale clearancecanada goose outletpandora outletnfl jerseys wholesalekebirong2018.10.12
Имя Цитировать

Читайте так же

  • Испанские хроники

    Вот и подходит к концу первый год, который наш автор провела в Испании вместе с маленьким сыном. Они узнали, что такое средиземноморская зима, боролись с испанской бюрократией, приобрели бесценный пр...

  • Сотогранде: Город Солнца

    Вы прилетаете в аэропорт Малаги, суетливый и шумный, как любой международный аэропорт. Затем вы садитесь в машину и через час езды по автостраде попадаете в совершенно другой мир. Сотогранде — это зе...

  • Трудная рыбка из мутного пруда

    Риэлторы любят убеждать потенциальных покупателей, что покупка недвижимости — это мудрое и дальновидное вложение средств: ведь достаточно сдать жилье в аренду — и можно стричь купоны безо всякого тру...

Читать все статьи

Это интересно

Читать все статьи